1.什么是利率？不同期限利率间如何换算？

答：利率是一定时期内利息额与本金的比率，通常分为年利率、月利率、日利率，分别用百分比、千分比、万分比表示。按照国际惯例，三者之间按以下公式进行换算：

月利率=年利率/12（月）

日利率=月利率/30（天）=年利率/360（天）

2.什么是利率政策？

答：利率政策是货币政策的重要组成部分。中国人民银行根据货币政策需要，适时运用利率工具，对利率水平、利率浮动幅度与范围、利率结构进行调整，进而影响社会资金供求状况，实现既定政策目标。

3.中国人民银行主要采用哪些利率工具？

答：（1）调整再贷款利率、再贴现利率、存款准备金利率和超额存款准备金利率。（2）调整金融机构存贷款基准利率。（3）制定金融机构存贷款利率的浮动范围。（4）制定相关政策对各类利率结构和档次进行调整等。

4.我国利率政策调整的依据是什么？

答：我国利率政策调整要考虑多重因素，既要考虑保持物价稳定，又要考虑维持经济合理增长、就业率和国际收支平衡，还要考虑与汇率、存款准备金率等其他货币政策工具以及与财政政策等其他政策的配合。

5.如何看待存贷款基准利率连续上调？

答：2010年4季度至2011年7月，中国人民银行已连续五次上调金融机构人民币存贷款基准利率。存款利率上调，有利于增加存款人收益，稳定存款；贷款利率上升，有利于引导投资消费，减少社会资金需求。同时，社会资金成本的逐步提升，也有利于引导通胀预期，维持物价稳定。总体上看，存贷款基准利率的上调，发挥了“四两拨千斤”的调控作用。

6.什么是固定利率？

答：固定利率是在整个存款或贷款期限内，利率不随利率政策及资金供求状况等外部因素变动而变动的利率，不需要“随行就市”。

7.什么是浮动利率？

答：浮动利率指在整个存款或贷款期限内，根据约定在规定的时间（按月、按季、按半年、按年）依据利率政策或某种市场利率进行调整的利率。

8.什么是结息？

答：结息是指利息的给付。商业银行对一笔存款或贷款，并不是每天支付或收取利息，而是集中在特定或约定的日期支付或收取利息。这个特定日期也叫结息日。

9.活期储蓄存款怎样结息？

答：城乡居民活期储蓄存款按季结息，每季末月20日为结息日，结息后的利息并入本金起息，元以下尾数不计息。未到结息日清户时，按清户日挂牌公告的利率计算到清户前一日止。

10.定期储蓄存款提前支取怎样计息？

答：定期储蓄存款全部提前支取或部分提前支取的，均按支取日挂牌公告的活期储蓄利率计息。未提前支取的部分，仍按原存入时的利率支付利息。

11.定期储蓄存款逾期未取怎样计息?

答：逾期未取部分在逾期时间内按支取日挂牌公告的活期储蓄利率计付利息。

12.定期存款恰逢法定假日到期怎么办？

答:储户可以在储蓄机构节假日前一天办理存款支取，利息按存入日利率和实际存款天数计算。

13. 怎样理解计息天数“算头不算尾”？

答：“算头不算尾”是指在采用积数计息法计算计息天数时，从存款当天（贷款发放日）算起，至存款到期日或贷款还款日的前一天为止。

14.存款期间遇有利率调整如何计息？

答：定期储蓄存款在存期内遇有利率调整，仍按存入日公告的定期储蓄存款利率计付利息，不分段计息。

活期储蓄存款在存期内遇有利率调整，按结息日公告的活期储蓄存款利率计付利息。全部支取活期储蓄存款，按清户日公告的活期储蓄存款利率计付息。

单位活期存款按日计息，按季结息，计息期间遇利率调整分段计息，每季度末月的20日为结息日。

15.银行卡如何计息？

答：（1）对准贷记卡及借记卡（不含储值卡）账户内的存款，按照中国人民银行规定的同期同档次存款利率及计息办法计付利息;对贷记卡账户的存款、储值卡（含IC卡的电子钱包）内的币值不计付利息。

（2）贷记卡持卡人转账交易，享受免息还款期待遇。在到期还款日前偿还所使用的全部银行款项即可享受免息还款期待遇，这期间无需支付转账交易的利息。

（3）贷记卡持卡人在到期还款日前偿还所使用全部银行款项有困难，可享受最低还款额待遇，可按发卡银行规定的最低还款额还款。选择最低还款额方式或用款超过发卡银行批准的信用额度时，不再享受免息还款期待遇，应当支付未偿还部分自用款之日起的透支利息。

（4）贷记卡持卡人支取现金、准贷记卡透支，不享受免息还款期和最低还款额待遇，应当支付取现或透支金额自用款之日起的透支利息。

（5）发卡银行对贷记卡持卡人未偿还最低还款额和超信用额度用卡的行为，分别按最低还款额未还部分、超过信用额度部分的5%收取滞纳金和超限费，并按下款规定收取利息。

（6）贷记卡透支按月记收复利，准贷记卡透支按月计单利，透支利率为日利率万分之五，并根据中国人民银行的利率调整而调整。

16.金融机构对哪些存款，可以自行制定计、结息规则？

答：除活期存款和定期整存整取定期存款外，通知存款、协定存款，定活两便、存本取息、零存整取和整存零取等其他种类存款的计、结息规则，由开办业务的金融机构法人，以不超过人民银行同期限档次存款利率上限为原则，自行制定并提前告知客户。

17.积数计息法和逐笔计息法有何不同？

答：（1）积数计息法按实际天数每日累计账户余额，以累计积数乘以日利率计算利息。计息公式为：利息=累计计息积数×日利率，其中累计计息积数=每日余额合计数。

举例：某客户于2011年3月28日存款1万元，定期整存整取6个月，到期日为2011年9月28日，实际支取日为2011年9月28日，适用的六个月期存款利率（年利率）为2.80％。

应付利息＝（10000×184）×（2.80％/360）＝143.11（元）

（2）逐笔计息法以单笔存款或贷款的金额为计息基数，一般由于定期存款或贷款。

计息期为整年（月）的，计息公式为：利息=本金×年（月）数×年（月）利率。

计息期有整年（月）又有零头天数的，计息公式为：利息=本金×年（月）数×年（月）利率+本金×零头天数×日利率。

仍以上例：

应付利息＝10000×6×（2.8％/12）＝140.00元

两种方式计息结果的差异：143.11－140.00＝3.11元。

18.利息计算的“一步法”和“两步法”有何不同？

答：利息计算可分为“一步法”和“两步法”。“一步法”，指直接用年利率乘以期限和金额计算利息；“两步法”，即先将年利率换算成日（月）利率，四舍五入后再乘以期限和金额计算利息。

例：某客户于2011年2月28日存款1万元，定期整存整取6个月，到期日为2011年8月28日，实际支取日为2011年8月28日，适用的六个月期存款利率（年利率）为2.8%。

（1）“一步法”

应付利息=（10000×2.8%×6）/12=140.00（元）

（2）“两步法”，按月利率保留3位小数计算，则：

应付利息=10000×（2.8%/12）×6=10000×2.333‰×6=139.98（元）

两种方式计息结果的差异：140.00-139.98=0.02元。比较而言，“一步法”减少了利率换算环节，因而更为简便。

19.同期同金额存贷款，利息为何不同？

答：利息计算有不同方法，计息期的计算也有不同方法。随着外资金融机构进入中国市场，为了既照顾到国内传统习惯，又与国际接轨，金融机构选择不同的利息计算方法、计息期计算方法都是政策所允许的。除了利率浮动因素外，各银行采用不同的利息计算方法、不同的计息期计算方法也可能造成利息的细微差异。

20.金融机构采用哪种利息计算方法更有利于老百姓？

答：由于同一金融机构所有的存款、贷款业务选择统一的利息计算方法，如果存款“多付”利息，那么贷款也将“多收”利息，反之亦然。

按照人民银行规定，金融机构对客户有告知计结息规则的义务，因此，老百姓可以根据自身在银行存款还是贷款，选择计结息规则对自己最有利的金融机构办理业务。

21.如何看待房贷利率下限？

答：2008年，人民银行将商业性个人住房贷款利率的下限由贷款基准利率的0.85倍扩大为贷款基准利率的0.7倍。上述措施，有利于金融机构根据政策、市场等因素的变化，扩大定价自主权，提高金融服务水平，支持改善民生。但是0.7倍是对金融机构房贷利率下限的规定，并不意味着金融机构必须实行0.7倍的“优惠利率”，需充分考虑各种因素按照风险原则合理确定利率水平。

22.二套房贷款利率执行政策有什么要求？

答： 2011年，根据《国务院办公厅关于进一步做好房地产市场调控工作有关问题的通知》（国办发〔2011〕1号）的规定，对贷款购买第二套住房的家庭，首付款比例不低于60%，贷款利率不低于基准利率的1.1倍。人民银行各分支机构可根据当地人民政府新建住房价格控制目标和政策要求,在国家统一信贷政策的基础上，提高第二套住房贷款的首付款比例和利率。

23.个人住房贷款选择哪种方式还款合适？

答：目前个人住房贷款还款主要有两种方式：一是等额本息还款法；二是等额本金还款法。

等额本息还款法是指还款期内每月偿还贷款本金和利息之和是相同的数额。特点是：归还的本金逐月递增，利息逐月递减，月还款数不变，相对于等额本金还款法利息支出较多，还款初期利息所占份额较大。但该办法每月的还款额固定，便于家庭根据自己的收入情况，确定还贷期限和月还款额。

等额本金还款法是在还款期内每月归还相同的贷款本金，并同时还清当期未归还本金所产生的利息。特点是：每月所还本金相同，利息逐月递减，月还款数递减。贷款人起初还款压力较大，随时间推移每月还款数也越来越少。

选择哪种还款方式，主要依据借款人自身财务状况而定。

24.什么是利率市场化？

答：利率作为资金的价格，在金融资源配置中起着基础性调节作用。利率市场化实质上是一个逐步发挥市场机制在利率决定中的作用、进而实现资金流向和配置不断优化的过程。但是利率市场化并不意味着利率的完全自由化，中央银行仍可以通过公开市场操作影响市场基准利率，进而影响其他金融产品的定价。

25、利率市场化改革的必要性和意义是什么？

答：一是有利于促进金融机构经营机制的根本性转变。使商业银行真正成为自主经营、自负盈亏、自我约束、自我发展的法人实体和市场竞争主体。

二是利率市场化改革是与国际接轨的必然要求。加入WTO后，随着国内金融市场的对外开放和外资银行的大举进入，国外银行的现代管理水平和资金技术实力必然会对我国银行业带来严峻的挑战和巨大的冲击。在这种背景下，为了尽快实现国内金融业的转轨，使国内市场与国际市场有效对接，客观上要求我们积极主动地加快利率市场化进程。

三是有利于促进金融创新。一方面，利率市场化赋予银行金融产品定价权，客观上为商业银行开展金融创新提供了可能；另一方面，利率市场化使商业银行面临的竞争压力加大，这在客观上又对金融创新产生了强大的动力。商业银行只有通过持续有效的金融创新，才能规避利率风险，为资产增值、保值提供机会。

四是有利于改善中小企业信贷服务。近年来的统计数据表明，中国每年需解决大量人口的新增就业，解决新增就业的最主要贡献来自于城镇中、小企业；利率市场化的过程，也是中小企业信贷服务不断改善的过程。进一步推进利率市场化改革，将会促进金融市场主体的发育和充分竞争，有助于进一步改善中小企业融资。

26.为什么不同金融机构外币存贷款利率不同？

答：不同金融机构外币存贷款利率不同是利率市场化的结果。按照中国人民银行规定，金融机构具有一定程度的自主定价权。

（1）目前，人民银行只公布美元、欧元、日元、港币活期、七天通知、一个月、三个月、六个月、一年期限的外币小额存款利率上限，美元、欧元、日元、港币2年期小额外币存款利率及英镑、瑞士法郎、加拿大元等其他外币小额存款利率，由各商业银行确定并公布。

（2）大额外币存款（起存金额由中国银行业协会动态调整），利率由金融机构与客户协商确定；

（3）各种外币贷款利率及其计结息方式由金融机构根据国际金融市场利率的变动以及资金成本、风险差异等因素自行确定。

27.什么是市场基准利率？

答：市场基准利率是指在一国的利率体系中能够成为其他各类金融产品定价基础的利率。通常具有以下特征：首先，市场参与程度高，能客观反映市场供求关系，市场影响力大，与其他利率有较强的关联性；其次，可控性好，要便于央行调节以体现其政策意图；第三，稳定性好，风险较小。

28. Shibor是什么？

答：Shibor是上海银行间同业拆放利率（Shanghai Interbank Offered Rate，）的简称，是单利、无担保、批发性利率，是我国中央银行着力培育的市场基准利率，自2007年1月4日起开始运行。

29.Shibor是如何形成的？

答：Shibor由货币市场上人民币交易活跃、信用等级较高的银行组成的报价团报出的人民币同业拆出利率，剔除最高、最低各2家报价，对其余报价进行算术平均计算而得，由全国银行间同业拆借中心每日11:30 通过上海银行间同业拆放利率网对外发布。

30.Shibor对我们有哪些影响？

答：随着Shibor基准地位的确立，大量的债券交易、存款、贷款、贴现和理财类产品定价逐步与Shibor挂钩，虽然很多人可能还不了解Shibor，但实际上Shibor与我们生活已密切相关，家庭、企业资产的保值增值，企业债券的发行都与Shibor紧密关联。

作为市场基准利率，实现利率市场化后，所有以人民币计价的金融产品定价都将与Shibor相联系。Shibor将对所有参与金融市场交易的金融机构、企业、居民都将产生深远的影响。

31.投资者购买理财产品应该注意什么？

答：仔细阅读产品合同和说明，关注产品类型（保本还是不保本的、收益是固定的还是浮动的、投资标的是什么等等），注意相关风险提示，在此基础上根据自己风险承受能力审慎做出投资决策。

32.理财产品的预期年化收益率是不是实际收益率？

答：理财产品预期年化收益率不是实际收益率。一方面年化收益率是把当前收益率（日收益率、周收益率、月收益率）换算成年收益率来计算的，实际计算时还要考虑期限因素。另一方面，理财产品收益都具有不确定性，预期年化收益率往往是最理想状态下的收益，在市场相关条件发生变化的情况下，有可能达不到预期收益率，甚至还可能本金受损。

案例：孙先生2008年初从某银行买了一款挂钩海外股市的QDII产品，期限两年，产品宣传时预期最大年化收益率30％，于2010年初到期后，出现44％的巨额亏损。由于这款产品属于非保本浮动收益类理财产品，孙先生只有自己承担损失。

33.对民间借贷利率有哪些规定？

答：《合同法》规定，自然人之间的借款合同对支付利息没有约定或者约定不明确的，视为不支付利息；自然人之间的借款合同约定支付利息的，借款的利率不得违反国家有关规定。《最高人民法院关于人民法院审理借贷案件的若干意见》则规定，民间借贷的利率可以适当高于银行的利率，但最高不得超过商业银行同类贷款基准利率的4倍，超过4倍的界定为高利贷，超过4倍部分的利息不受法律保护。

34.非法集资具有什么特征？

答：根据最高人民法院司法解释，同时具备下列四个特征的，应当认定为非法集资：

（一）未经有关部门依法批准或者借用合法经营的形式吸收资金；

（二）通过媒体、推介会、传单、手机短信等途径向社会公开宣传；

（三）承诺在一定期限内以货币、实物、股权等方式还本付息或者给付回报；

（四）向社会公众即社会不特定对象吸收资金。

此外，实施下列行为之一且符合上述第一个特征的，也应认定为非法集资：

（一）不具有房产销售的真实内容或者不以房产销售为主要目的，以返本销售、售后包租、约定回购、销售房产份额等方式非法吸收资金的；

（二）以转让林权并代为管护等方式非法吸收资金的；

（三）以代种植（养殖）、租种植（养殖）、联合种植（养殖）等方式非法吸收资金的；

（四）不具有销售商品、提供服务的真实内容或者不以销售商品、提供服务为主要目的，以商品回购、寄存代售等方式非法吸收资金的；

（五）不具有发行股票、债券的真实内容，以虚假转让股权、发售虚构债券等方式非法吸收资金的；

（六）不具有募集基金的真实内容，以假借境外基金、发售虚构基金等方式非法吸收资金的；

（七）不具有销售保险的真实内容，以假冒保险公司、伪造保险单据等方式非法吸收资金的；

（八）以投资入股的方式非法吸收资金的；

（九）以委托理财的方式非法吸收资金的；

（十）利用民间“会”、“社”等组织非法吸收资金的；

（十一）其他非法吸收资金的行为。

35.非法集资典型案例

（1）南京“润在”案

2010年末，南京中级人民法院宣判了“润在”案。2004年1月，被告人孙海瑜出资人民币100万元，以其和胡臻两人的名义注册成立了南京润在生物有限公司。公司成立后，孙、胡两人指使魏家迅、连志刚等人以公司名义，先后通过发展被告人孙志亮等八人作为一级代理商，再由一级代理商发展下线的形式，采用欺骗的手段，片面夸大种植灵芝收益，非法集资累计人民币40多亿元，最后造成14822名投资人共计6.5亿元无法偿还。

（2）连云港赣榆“余旺理财公司”案

余旺理财公司成立于2007年8月30日，先后在连云港、宿迁、淮安、盐城等市设立37家分公司、办事处和代办点，利用网络、传单等宣传手段发布虚假广告，对员工下达吸收存款任务，高利向社会不特定对象吸收存款、发放贷款，从中牟取暴利。截至2010年3月案发，该公司共非法吸收存款（未兑付）1.895亿元（本息），涉及2633人；非法放款1.84亿元，涉及2793份合同。截至2011年6月末，专案组共追回涉案款项1.3亿元。

（3）宿迁泗洪“世华达菲”案

2008年起，世华达菲公司借助在乌干达投资搞开发的幌子，以六分到一毛五的月息，面向公众集资4000多万元。刚开始时，为取得更多人信任，支付了部分高额利息，但大部分资金被汇到世华达菲法定代表人李柱在乌干达的公司被李柱挥霍，老百姓的“血汗钱”血本无归。

36.江苏金融机构贷款利率水平与全国相比如何？

答：从近期数据看，无论是江苏，还是全国，金融机构执行下浮利率和基准利率的贷款占比下降，执行上浮利率的贷款占比上升，加权利率水平均有所上升。但是，江苏金融机构的贷款加权利率绝对水平及较年初的上升幅度，均低于全国。据统计，6 月份江苏全省金融机构一般贷款加权平均利率为7.22%，比全国低0.14个百分点；全省金融机构一般贷款加权平均利率比年初上升0.96个百分点，比全国低0.06个百分点。

37.如何看待当前中小企业融资面临的挑战？

答：当前，在货币条件回归常态的过程中，信贷需求的满足难以维持前两年的宽松状态，所有企业获取贷款的难度客观上都会有不同程度的上升。同时，在物价上行的情况下，企业的融资利率会上升，相对而言，中小企业承受的压力也会更大一些。一旦物价得到有效控制，压力就会有所减少。在经过商业化改革后，商业银行风险防范意识及风险管控能力不断增强，对于市场前景不好、库存积压较多、利润明显下滑的中小企业，可能会在贷款利率乃至放贷条件等方面提出更严的要求。从全国看，中小企业贷款需求的满足存在不平衡性。例如，越是建设项目多的地方，越反映资金紧张。但是，融资并不是中小企业经营面临的最主要困难，能源和原材料价格涨幅较大、劳动用工成本上涨较快、用电紧张问题在局部地区明显加剧等对中小企业的经营和转型带来压力。

38.如何看待近期的中小企业贷款利率水平相对较高？

答：金融机构对中小企业贷款利率与大企业比较相对较高，是一种长期现象，也是全世界普遍的现象，主要是由以下因素造成的：

（1）随着物价上升、货币政策回归稳健、金融机构竞争加剧，金融机构各种渠道筹集的资金成本在上升；

（2）中小企业贷款与大企业贷款相比较，具有“经营成本高”、“财务信息不规范”、“抵押物不足”、“风险较高”等特点；

（3）当前形势下，无论是中小企业贷款还是大企业贷款、个人贷款，利率水平都有所上升，并且哪个地区的经营风险较小、利率水平较高，商业银行总行给哪个地区的分支机构更多的信贷资源，因此，利率适当上浮有利于江苏争取更多资源，提高中小企业特别是小微企业贷款的可得性。

39.金融系统采取了哪些措施拓展江苏中小企业融资、降低中小企业融资成本？

答：一是由人民银行江苏省辖内分支机构与江苏省工会系统联合开展了2011江苏“中小企业金融优质服务竞赛”活动。一方面引导金融机构加大对中小企业信贷投放力度，另一方面引导金融机构科学合理定价，适当控制利率上浮幅度，主动让利实现与中小企业的良性互动和共同发展。

二是积极实施债务融资工具余额倍增计划“腾笼换鸟”。2011年，人民银行南京分行提出了“债务融资工具余额倍增计划”，并得到省政府和有关部门的大力支持。人民银行联合相关部门，组织举办“江苏省银行间债券市场非金融企业债务融资工具推介会暨重点项目签约仪式”等30多场活动，并在全国率先探索区域集优债务融资模式。截至8月末全省49家企业累计发行各类债务融资工具382.4亿元，已接近去年全年水平，使金融机构腾出更多信贷规模支持中小企业，缓解了中小企业信贷的供需矛盾，并适当降低了中小企业的综合融资成本。

三是加强金融产品创新支持中小企业。通过信贷资产转让、商业承兑汇票保贴、中小企业集合信托等表内外业务的创新，实现中小企业融资的开源、融资结构的优化和融资成本的降低。